[뉴스투데이=이금용 기자] 4월 한 달 동안 은행의 수신은 줄고, 여신은 늘어나면서 예대율 관리에 대한 부담이 커진 것으로 나타났다.예금 이탈과 대출 증가가 동시에 발생한 가운데, 자금 흐름의 불균형이 유동성 지표에 압박을 가하고 있다.

22일 금융감독원이 발표한 ‘2025년 4월 중 금융시장 동향’에 따르면, 4월 한 달간 은행 예금은 25조9000억원 줄고, 가계와 기업 대출은 총 19조2000억원 증가했다. 수신보다 여신이 빠르게 늘어난 결과, 예대율은 상승 압력을 받고 있으며 은행권은 유동성 지표에 대한 관리 부담이 커진 상황이다.

금융감독원 관계자는 이러한 흐름에 대해 “부동산 거래 회복과 정책자금 수요가 대출 증가를 이끌었고, 배당금 지급과 부가가치세 납부 시점이 맞물리며 예금이 대규모로 유출됐다”고 설명했다.

자금 유출은 특히 수시입출식예금에서 두드러졌다. 3월 31조4000억원 증가했던 수시입출식예금은 4월 들어 36조8000억원 줄어들며 큰 폭의 감소세를 보였다. 법인의 세금 납부, 배당금 지급, 지자체 재정집행 등 계절적 요인이 복합적으로 작용했다는 분석이다. 정기예금은 은행들의 유치 노력에도 불구하고 5000억원 증가에 그쳤다.

반면, 대출은 기업대출과 가계대출 모두에서 큰 폭으로 확대됐다. 기업대출은 3월과 비교해 대기업 6조7000억원, 중소기업 7조6000억원 증가해 총 14조4000억원 순증을 기록했다. 금융감독원은 정책성 시설자금 공급과 수출기업 대상 금융지원이 영향을 미친 것으로 분석했다.

가계대출 부문에서 주택담보대출은 전월 대비 3조7000억원 늘었고, 기타 신용대출도 1조원 순증으로 전환됐다. 이번 가계대출 증가세는 부동산 규제 변화에 따른 시차 효과가 이어지는 것으로 풀이된다. 

실제 주택 매매 수요는 빠르게 회복되는 분위기다. 전국 주택 매매거래량은 지난해 12월 4만6000건에서 올해 3월 6만7000건으로 3개월 만에 45.7% 늘었고, 수도권 역시 같은 기간 2만건에서 3만6000건으로 80% 가까이 증가했다. 

은행권의 한 관계자는 “지난 3월 토지거래허가구역 확대 지정 전후로 몰렸던 주택담보대출이 시차를 두고 실현되면서, 2분기까지는 가계대출이 계속 늘어날 가능성이 높다”며 “최근의 대출 확대는 은행권의 적극적 영업보다는 부동산 제도 변화에 따른 일시적인 수요 이동에 가깝다”고 설명했다.

금융당국은 5월에도 금리 인하 기대감, ‘가정의 달’ 자금 수요, 오는 7월 시행 예정인 스트레스 DSR 3단계 영향 등으로 가계대출 증가세가 이어질 가능성을 배제할 수 없다고 보고 있다. 은행권 관계자는 “정부가 스트레스 DSR 3단계를 통해 ‘대출을 줄이라’는 신호를 보낸 셈이지만, 그로 인해 오히려 한도 문의가 늘어나고 있다”며 “규제 변화가 예대율 축소 흐름으로 이어질지 당분간은 현장 분위기를 더 지켜볼 필요가 있다”고 말했다.

다만 하반기 들어서는 대출 증가세가 한풀 꺾일 수 있다는 전망도 제기된다. 정준섭 NH투자증권 연구원은 “금융당국의 가계부채 관리 기조와 위험가중자산(RWA) 규제, 스트레스 DSR 3단계 등이 맞물리며, 은행권의 연간 대출 증가율은 5%를 넘기 어려울 것”이라고 내다봤다.